Краткорочни дуг се сматра дијелом текућих обавеза компаније и укључује се у израчун обртног капитала. Краткорочни дуг компанија мора отплатити у року од годину дана. Будући да се обртни капитал израчунава као текућа имовина компаније, умањена за текуће обавезе, краткорочни дуг смањује обртни капитал.
Краткорочни дуг
Краткорочни дуг компанија обично позајмљује за финансирање својих текућих активности, као што су куповина сировина, плаћање добављача и плаћање унапред одређених трошкова. Такође, понекад компанија обједињује сав свој краткорочни дуг заједно са текућим делом дугорочног дуга, оба су укључена у текуће обавезе биланса стања предузећа. Стога, свака рекласификација дугорочног дуга у краткорочни дуг или позајмица било које компаније доспела у року од годину дана смањује обртни капитал.
Краткорочна разматрања дуга
Постоје одређени случајеви када предузеће има краткорочни дуг позајмљивањем од поверилаца, али одмах пребацује свој краткорочни дуг на дуг, када доспева тако што поново узима кредит на кратак рок. У овом случају, инвеститор треба да процени да ли је оправдано претпоставити да ће се краткорочни дуг компаније поново преврнути и, према томе, искључити тај дуг из израчуна обртног капитала.
Прилагођени обртни капитал
У одређеним случајевима, инвеститори желе да узму у обзир само текућу имовину и обавезе које се односе на пословање компаније и искључују све текуће рачуне који имају везе са финансирањем предузећа, попут краткорочног дуга. У овом случају, краткорочни дуг не утиче на прорачуне прилагођеног обртног капитала.
