Шта су акције инвеститора
Акције инвеститора су акције узајамног фонда које структуирају за улагање од стране појединих инвеститора. Акције инвеститора најчешће се нуде у отвореним узајамним фондовима.
БРЕАКИНГ ДОВН Дионице инвеститора
Акције инвеститора су једна класа акција која је доступна за улагање појединачних инвеститора у отворене узајамне фондове. Инвестиционе компаније за управљање структурирају отворене узајамне фондове са више класа акција и нивоима накнада. Акцијама инвеститора такође се може управљати појединачно у фокусираном инвестиционом фонду.
Поделите часове
Било која класа деоница доступна за улагање од стране појединих инвеститора може се сматрати уделом инвеститора. Отворени узајамни фондови могу понудити широк спектар класа акција различитим типовима инвеститора. Класе деоница могу укључивати А-акције, Б-деонице, Ц-акције, Р-акције за пензионе инвестиције, З-акције за улагање запослених, институционалне дионице за институционалне инвеститоре и још много тога.
Пошто су отворени узајамни фондови обједињени инвестицијским структурама, све инвестиције у класу фонда обједињују и управљају портфељски менаџери. Међутим, компаније за управљање структуирају сваку класу акција нудећи сопствене накнаде и оптерећења од продаје.
Накнаде и провизије
Класе деоница инвеститора често имају највећи омјер трошкова. Обично су структурирани продајним оптерећењима, познатим и као провизије, које се посредничким брокерима плаћају за трговине. Компаније за управљање партнери су с посредницима и дистрибутерима ради продаје класа акција инвеститора. Ова партнерства су обично оно што покреће провизије и продају веће за акције инвеститора у поређењу с другим класама акција у фонду.
Класе деоница инвеститора склопљене са брокерима за пуне услуге обично ће имати продајно оптерећење напред или уназад. Продајна оптерећења за све класе акција детаљно су представљена у проспекту фонда. Свако продајно оптерећење изражено је у проценту улагања. Продајни терет наплаћује се инвеститору и није део трошкова фонда.
Трошкови класе инвеститора често укључују накнаду од 12б-1. Ова накнада се из фонда плаћа дистрибутивној мрежи. Накнада од 12б-1 пружа компензацију посредницима и дистрибутерима који подржавају целокупну расподелу фонда. Партнерства за дистрибуцију најчешће су у класама акција инвеститора. Обично друге акције фонда, као што су институционалне акције, пензионе акције и З акције, не укључују продајна оптерећења.
Минимална улагања
Минимална инвестиција је још један фактор који разликује улоге инвеститора од институционалних и других акција у фонду. Минимална улагања могу се увелике разликовати за средства на различитим платформама. Већина класа деоница за инвеститоре имаће минималну инвестицију од 100 УСД, али може износити и 10.000 УСД. Институционалне акције могу имати минимална улагања од милион долара или више.
Делите Инвестирање у класе
Гуггенхеимски фонд са великом капитализацијом даје пример фонда којим се управља са различитим разинама акција, накнадама и минималним улагањима. Акције инвеститора класе А и класе Ц укључују продајна оптерећења. Ове акције такође наплаћују накнаде од 12б-1 које повећавају омјер укупних трошкова. Минимална инвестиција за акције класе А и класе Ц је 2.500 УСД.
За поређење, институционалне акције захтевају минимално улагање од два милиона долара. Институционална класа акција не захтева продајна оптерећења. Такође не плаћа никакве трошкове 12б-1.
