Дефиниција орочених депозита

Шта је орочени депозит?

Орочени депозит је инвестиција на одређено време која укључује депонирање новца на рачун у финансијској институцији. Улагања у орочене депозите обично имају рочност доспећа од једног месеца до неколико година и имаће различите нивое потребних минималних депозита.

Инвеститор мора да купи орочени депозит да може повући своја средства тек након истека рока. У неким случајевима, власник рачуна може дозволити инвеститору пријевремени раскид - или повлачење - ако пошаље вишедневне обавијести. Такође, предвиђа се казна за рани отказ.

Примери орочених депозита укључују депозитне потврде (ЦД-ове) и орочене депозите.

Кључне Такеаваис

Орочени депозит је врста депозитног рачуна у финансијској институцији у којој се новац закључава током одређеног временског периода. Термни депозити су обично краткорочни депозити са роком доспећа од једног месеца до неколико година. Типично, понуда орочених депозита више каматне стопе од традиционалних ликвидних штедних рачуна на којима купци могу у сваком тренутку повући свој новац.

Орочени депозит

Објашњен орочени депозит

Када власник рачуна депонује средства у банци, банка може тај новац искористити за позајмљивање другим потрошачима или предузећима. Заузврат за право коришћења ових средстава за позајмљивање, исплатит ће депозитору накнаду у облику камата на стању на рачуну. С већином депозитних рачуна ове природе, власник може у сваком тренутку повући свој новац. То отежава банци да унапред зна колико може позајмити у датом тренутку.

Да би превазишле овај проблем, банке нуде орочене депозите. Клијент ће депонирати или инвестирати на један од ових рачуна сагласно да неће повући своја средства на одређено вријеме, у замјену за вишу камату која се плаћа на рачуну.

Камата зарађена на рачуну орочених депозита нешто је виша од оне која се плаћа на стандардној штедњи или на каматним текућим рачунима. Повећана стопа је због тога што је приступ новцу ограничен током временског оквира ороченог депозита.

Орочени депозити изузетно су сигурна инвестиција и зато су веома привлачни конзервативним инвеститорима ниског ризика. Финансијске инструменте продају банке, штедљиве институције и кредитни савези. Орочени депозити које банке продају су осигурана од стране Федералне корпорације за осигурање депозита (ФДИЦ). Национална управа кредитне уније (НЦУА) пружа покриће за оне које продају кредитне уније.

Како банка користи орочени депозит

Ако клијент положи новац у орочени депозит, банка може уложити новац у друге финансијске производе који плаћају вишу стопу приноса (РоР) од онога што банка плаћа купцу за коришћење његових средстава. Банка такође може позајмљивати новац другим клијентима и на тај начин примити већу каматну стопу од зајмопримаца у поређењу са оном што банка плаћа на камату за орочени депозит.

На пример, зајмодавац може понудити стопу од 2% за орочене депозите са роком доспећа две године. Депонована средства се затим структурирају као зајмови зајмопримцима који наплаћују 7% камате на те новчанице. Ова разлика у стопама значи да банка остварује нето поврат од 5%. Распон између стопе коју банка плаћа својим клијентима за депозите и стопе коју наплаћује својим дужницима назива се нето каматна маржа. Нето каматна маржа је показатељ профитабилности за банке.

Банке су предузећа, као таква, желе платити најнижу могућу стопу за орочене депозите и дужницима наплаћују много већу стопу за кредите. Ова пракса повећава њихове марже или профитабилност. Међутим, постоји равнотежа коју банка мора да одржи. Ако плати премало камате, неће привлачити нове инвеститоре на орочене депозитне рачуне. Такође, ако наплаћују превисоку стопу на кредите, то неће привући нове кориснике кредита.

Орочени депозити и каматне стопе

У периодима пораста каматних стопа потрошачи имају већу вероватноћу да откупе орочене депозите јер повећани трошкови позајмљивања чине уштеду привлачнијом. Такође, са вишим тржишним каматним стопама, финансијска институција ће морати да понуди инвеститору вишу каматну стопу, тако да инвеститор такође зарађује више.

Када се каматне стопе смање, потрошачи се подстичу да се задужују и троше више, подстичући на тај начин економију. У окружењу са ниском каматном стопом потражња за ороченим депозитима може опадати јер инвеститори обично могу пронаћи алтернативна инвестициона средства која плаћају вишу стопу.

Обично би каматне стопе морале бити пропорционалне времену до доспећа и минималном износу који је позајмљен кредитној унији или банци. Другим речима, шестомесечни орочени депозит вероватно ће платити нижу каматну стопу од двогодишњег ороченог депозита. Инвеститори не само да добијају вишу стопу за закључавање свог новца у банци током дужег периода, већ би требали зарадити и вишу стопу за велике депозите. На пример, јумбо ЦД, који је орочени депозит већи од 100.000 УСД, добиће вишу каматну стопу од ЦД-а од 1.000 УСД.

Отварање или затварање ороченог депозита

Орочени депозити се такође називају потврде о депозитима. Клијенти могу да погледају услове орочених депозита путем папирне изјаве. Извештај укључује потребни минимални износ главнице, плаћену каматну стопу и трајање, односно време доспећа, у складу са договором банке и депонента.

Ако клијент жели да затвори орочени депозит пре истека рока, или доспећа, клијент ће бити кажњен. Ова казна може укључивати губитак било какве камате уплаћене на депозитни рачун до тог тренутка. Затварање ЦД-а пре истека рока омогућава купцу да врати главни уложени износ, али уз одузимање зарађене камате.

Казна за превремено повлачење или против споразума наведена је у тренутку отварања ороченог депозита, како то захтијева Закон о истини у штедњи.

Понекад, ако су каматне стопе знатно порасле, клијентима би могло бити вредно да рано затвори орочени депозит, узме казну за рано повлачење и поново инвестира средства на друго место по већој стопи. Важно је бити сигуран да је алтернативна стопа довољна да надокнади првобитну стопу на орочени депозит плус трошак казне.

Када се орочени депозит приближи датуму доспећа, банка која држи депозит обично шаље писмо којим ће обавестити купца о надолазећем доспећу. Банка ће у писму затражити да ли клијент жели да се депозит поново обнавља за исту дужину до доспећа. Пребацивање ће вероватно бити другачије стопе на основу тадашње тржишне каматне стопе. Такође, клијент има могућност да средства уплати у други финансијски производ.

Инвеститори који имају ЦД-ове за пензионере требало би да разговарају са финансијским планером или пореским саветником који може да објасни различите прописе који су укључени у рано повлачење ових инвестиција.

Инфлација и орочени депозити

Нажалост, орочени депозити не иду у корак са инфлацијом. Стопа инфлације је мјера колико цене расту у одређеној години. Ако је стопа на орочени депозит 2%, а стопа инфлације у САД-у 2, 5%, теоретски, купац не зарађује довољно да надокнади повећање цена у економији.

Лествична стратегија

Уместо да инвестира велику паушалну своту у један орочени депозит, инвеститор може да користи стратегију која средства распоређује на више ЦД-ова. Ова стратегија инвестирања помоћу орочених депозита је равномерна расподјела инвестиције током одређеног броја година, с доспијећима у редовним интервалима. Ова инвестицијска стратегија инвестирања закључује каматне стопе код ЦД-а на дужим роковима и имају веће стопе од оних са краћим роковима. Како ЦД-и сазревају, купац може одлучити да новац искористи за зараду тако што ће повући средства или их пребацити на други ЦД да настави лествицу. Метода омогућава инвеститору приступ финансијским средствима када сазрију.

На пример, инвеститор може да уложи 3.000 долара сваки у орочени депозит од 5, 4, 3, 2 и 1 године. Сваке године сазрева један од ЦД-ова, купац може повући новац за трошкове или пребацити средства на нови рачун. Нови орочени депозит имаће стопу засновану на тренутној тржишној стопи. Ова метода је популарна за пензионере којима је сваке године потребан одређени износ прихода који им је потребан да би се повукли из своје уштеђевине да би платили трошкове живота.

Стратегија се може користити док инвестирате у истој кредитној унији или банци или у више различитих институција. Инвеститор може или повући главницу и камате по доспећу или поново инвестирати средства ако нису потребна.

Прос

Орочени депозити нуде фиксну каматну стопу током целог трајања инвестиције.
Орочени депозити су без ризика, сигурне инвестиције, јер их подржава ФДИЦ или НЦУА.
Различити рочности омогућавају инвеститорима да поставе крајње датуме за стварање инвестиционих мердевина.
Орочени депозити имају низак минимални износ депозита.
Орочени депозити плаћају веће стопе за веће почетне износе.

Цонс

Каматне стопе које се плаћају на орочене депозите обично су ниже или мање атрактивне од већине инвестиција са фиксном стопом.
Орочени депозити се не могу повући прерано без казне или губитка свих зарађених камата.
Каматне стопе не прате раст инфлације.
Ризик од каматних стопа постоји ако су улагачи закључени у орочени орочени депозит, док укупне каматне стопе расту.

Пример орочених депозита

Веллс Фарго банка (ВФЦ) једна је од највећих потрошачких банака у САД-у и нуди неколико врста орочених депозита. Испод је неколико ЦД-ова банке заједно са каматним стопама исплаћеним штедишама од 22. марта 2019.

Шестомесечни ЦД са минималним депозитом од 2.500 долара плаћа 0, 90%. Једногодишњи ЦД са минималним депозитом од 2.500 долара плаћа 1, 25%. Посебан ЦД који захтева минимални депозит од 5.000 долара плаћа 2, 27% за 29 месеци.

Имајте на уму да каматне стопе које банка нуди могу да се мењају у сваком тренутку за нове ЦД-ове и могу бити различите у зависности од државе у којој се налази филијала.

Преглед садржаја: