Финансијска тржишта привлаче све врсте учесника, од хобиста са скраћеним радним временом који траже додатни новац до мултинационалних институција које преносе милијарде долара на хиљаде инструмената. Трговачка игра протеже се на оба краја спектра, при чему се играчи са скраћеним часовима и домаћи играчи такмиче за профит традиционалним средствима и муњевитим рачунарским алгоритмима.
Подаци сугерирају да већина трговаца који играју на плитком крају тржишног базена на крају неће успјети и покупе улоге, пуштајући некога да управља својим новцем, или се једноставно одриче и тражи други начин да изгради богатство. Иронично је да многи од ових људи никада нису имали шансе да успеју, јер су у игру ушли са менталитетом у казину који је означавао директан пут ка неуспеху.
Шта је тачно менталитет казина и како то подрива потрагу трговца за профитабилношћу? Да ли је овај погрешан приступ ограничен на новајлије или се искусни трговци такође запале у понашање? Који је најефикаснији начин да се превазиђе менталитет казина и замени га дисциплинованим приступом који подржава профитабилну каријеру у шпекулацијама?
Дефинисање менталитета цасина
Многи нови трговци своје учешће на финансијским тржиштима виде на исти начин као путовање у Лас Вегас, надајући се да ће се гомила готовине у њиховим задњим џеповима моћи трговати за већу гомилу када оду. Многи од ових људи нису научили основне стратегије и технике трговања, јер нису заборављени на природу ризика, хипнотизирану похлепом која се попут лепила залепила за све шеме брзог богаћења.
Медији и вршњаци програмирали су нове трговце да на хартије од вредности гледају као на листиће за клађење, а на широко тржиште као на спортски догађај, у којем свако може да победи докле год се избори за праву страну. Игра изгледа црно-бела из њихове перспективе, јер не разумеју како тржишта бирају џепове трговаца који бацају новац на хартије од вредности једнаким интензитетом као што се кованице бацају у размак с једном руком у нади да ће погодити џекпот.
И баш попут аутоматских аутомата, мање исплате у правилним интервалима повећавају мотивацију за полагање већих улога, без обзира да ли су оне одговарају тржишним условима и могућностима у том времену. Ово похлепно понашање повремено се исплати великом победом, али углавном губи новац доследно током времена, отварајући врата неуспеху и коначном изласку из трговинске игре.
Недостатак дефиниране ивице (види Виталну важност дефинисања ваше робне ивице) запечаћује њихову судбину - баш попут коцкара који играју за узбуђење, али не успевају да науче квоте за сваку игру и одговарајуће одговоре који смањују или уклањају предност куће. У међувремену, оба тима имају секундарно појачање за деструктивне акције, јер њихова тела ослобађају адреналин и ендорфин, кад год играју, без обзира на победу или пораз.
Менталитет казина троши највише капитала када тржишта или инструменти крећу у бинарне догађаје, попут извештаја о заради или економских издања која покрећу оштро веће или ниже цене безбедности. Паметни трговци одустану од позиција или заштите од њих у тим тачкама прегиба, јер не знају исход и нагађање не представља одрживу стратегију. У међувремену, унесрећени трговац иде све, заузимајући велике позиције јер су фиксиране на победничкој страни једначине, слеп за значајне трошкове грешке.
Повреда почетника или доживотна невоља
Менталитет казина првенствено погађа новајлије, јер је природна последица неразумевања финансијских тржишта и начина на који функционишу. Многи од ових људи ће научити на својим грешкама пре или касније, користећи неизбежне губитке као позив на буђење како би озбиљније узели тему. Заузврат, ово пружа мотивацију потребну за седење и учење основа стратегије, одређивања положаја, позитивног очекивања и управљања ризиком.
Док се новакиње брзо испирају ако не напусте менталитет у казину, искусни трговци могу годинама да носе елементе тог деструктивног начина размишљања. Иако не доминира над њиховим тестираним временима, овај менталитет може се појавити кад год похлепа превазиђе дисциплину. Није кобно у малим дозама и може унијети мало забаве у дан трговања, све док се задржи величина позиције. То се на одговарајући начин називају "лутријске карте", које најбоље функционишу када се трговци суоче са бинарним сценаријима које су довољно пута видели да верују да имају више од 50-50 шанси да буду у праву.
На пример, Русселл Инвестментс ребалансира своје популарне портфеље индекса једном годишње у јуну, што покреће скупове јер менаџери фондова морају да купе нове хартије од вредности. Искусни трговци могу резервирати неоствариви профит ако унапријед погоде о додацима. Иако је бинарни догађај (вредност је додата или је нема), године посматрања овог процеса стварају малу предност да се трговци играју са корпама акција за које мисле да ће их добити.
Превладавање менталитета касина
Образовање нуди најснажнију одбрану против менталитета казина. Започните трговинску каријеру читајући солидне материјале о улагању, трговању и историји финансијских тржишта. Затим истражите специјализоване материјале у вашој области интересовања, укључујући безбедносну анализу Бењамина Грахама и Давида Додда ако сте усредсређени на фундаменталну анализу и техничку анализу кретања дионица Роберта Г. Едвардс-а и Јохна Магее-а ако се усредсредите на техничку анализу. Прочитајте биографије о познатим трговцима и како су остварили своје богатство, попут Подсећања на оператора акција , биографију легенде трговца Јессеја Ливермореа из 1923. године Едвина Лефевре-а. Допуните класично знање брзим преласком у модерно доба, проучавањем врхунских трговања и тржишних тајминга последњих неколико деценија.
Реално гледано, многи нови полазници избегавају образовни пут, јер са задовољством прогоне илузију лаког новца, тражећи тржишта како би обезбедили велике плаће без стварања зноја. Логистички, ово делује у корист озбиљнијих истомишљеника, генеришући велику залиху лепршавих слабих руку које повећавају потенцијал награђивања у кључним прекретницама тржишта.
Доња граница
Финансијска тржишта нуде све врсте прилика за стварање профита, све док су учесници вољни да гаје добро дефинисане ивице и граде одговарајуће скупове правила управљања ризиком и новцем. Супротно томе, стављање бинарних улога на тржишне исходе, верујући да је то казино које се исплаћује насумично, игнорише тржишну структуру и стварност, пружајући директан пут до неуспеха и испадања.
