Под вођством председавајућег и извршног директора Варрена Буффетта, Берксхире Хатхаваи Инц. (БРК.А) је прерастао у колосус са тржишном капитализацијом у износу од 535 милијарди долара, део конгломерата са оперативним одељењима у широком спектру индустрија, а део инвестиционе компаније са подједнако разнолики власнички удјели. Још једна категорија уносних уговора са Буффеттом укључује проналажење предузећа привремено привезаних за новац и нудећи им ињекцију капитала.
Ови уговори често укључују издавање префериране акције са високим приносом дивиденде Берксхиреу, понекад са приложеним налозима који омогућавају будуће куповине обичних акција дужника по утврђеној цени. Највеће такве понуде сажете у табели испод.
Берксхире као банкар: Највеће понуде
- 2019: Оццидентал Петролеум, 10 милијарди УСД повлаштених акција које дају 8%, плус потјернице за куповину 80 милиона акција ОКСИ обичних акција2013: ХЈ Хеинз, 8 милијарди УСД преферираних акција са приносом 9% 2008: Марс Инц. %, плус 4, 4 милијарде долара обвезница које дају 11, 45% 2011: Банк оф Америца, 5 милијарди УСД повлаштених акција са 6%, плус потјернице за куповину 700 милиона акција обичних акција БАЦ-а2008: Голдман Сацхс, 5 милијарди УСД преферираних акција са 10%, плус потјернице за куповину 5 милијарди америчких долара обичних залиха2008: Генерал Елецтриц, 3 милијарде америчких преференцијалних акција које дају 10%, плус потјернице за куповину 3 милијарде америчких дионица
Детаљи о понудама
За време финансијске кризе 2008. и после ње, Берксхире је деловао као крајњи зајмодавац, како тврди часопис, за проблематичне индустријске конгломерате ГЕ и финансијске институције које су текле титуле Голдман Сацхс и Банк оф Америца. Свеукупно, упркос опадању богатства ГЕ-а, Берксхире је од овог посла остварио укупну зараду од око 1, 7 милијарди УСД, преноси Бензинга.цом.
Договором са Голдманом Берксхире је до 2011. зарадио 3, 7 милијарди УСД, укључујући 1, 27 милијарди повлаштених дивиденди, а тада је Голдман откупио жељене акције, наводи Иахоо Финанце. У 2013. години Буффетт је извршио потјернице, примајући у готовини двије милијарде долара и купујући 13, 1 милиона акција Голдманове акције по цијени од 115 долара по акцији. Голдман се 1. маја 2019. затворио на 204, 73 долара, што значи да је укупни добитак од ових акција 1, 2 милијарде долара.
С обзиром да је Берксхире у међувремену куповао и продавао акције Голдмана, то мало комплицира анализу. Берксхире посједује 18, 4 милиона Голдманових акција, према посљедњим регулаторним пријавама, како извјештава ЦНБЦ.
Нагодбом о Банци Америке, Буффетт је искористио своје налоге у 2017. години, стекавши 700 милиона акција по 7, 14 долара, за нешто мање од 5 милијарди долара. У време вежбе, те акције коштале су 17 милијарди долара, што је створило непосредни профит од Беркшира од 12 милијарди долара, наводи се у другом извештају ЦНБЦ-а.
По тренутној цени од 30, 26 долара по акцији, добитак на овим акцијама Банке Америке порастао је на 16, 2 милијарде долара, а стопа дивиденде од 0, 60 долара по акцији ствара додатних 420 милиона долара годишњег прихода од дивиденде за Берксхире. Због других куповина, Берксхире је сада власник 896, 2 милиона акција Банк оф Америца, у вредности од 27, 1 милијарду долара.
Буффеттова инфлација капитала у износу од 10 милијарди долара у Оццидентал зависи од тога да та компанија постане победнички понуђач за Анадарко Петролеум Цорп. (АПЦ), као што је детаљније описано у овом извештају. Договор са произвођачем чоколаде Марс 2008. године такође је замишљен за покушај преузимања новца, јер је Марс циљао на произвођача жвакаћих гума Вриглеи.
У споразуму са Хеинзом, Буффетт је био партнер бразилске фирме за приватни капитал 3Г Цапитал Манагемент како би стекао компанију за прехрамбене производе. Након накнадног спајања с Крафт Фоодс, сада је поново корпорација са јавно трговањем, као Крафт Хеинз Цо. (КХЦ). Берксхире има удео од 10, 7 милијарди долара што представља око 27% тржишне вредности компаније Крафт Хеинз.
Гледајући унапред
Као што горњи примери показују, Буффетт је флексибилан и креативан у потрази за профитом за Берксхире и његове акционаре. Његов улог у износу од 112 милијарди долара, од краја 2018. године, пружа му довољно слободног простора за улогу банкарског радника.
