На располагању је неколико фондова којима се тргује на берзи (ЕТФ) који инвеститорима нуде изложеност многим најатрактивнијим компанијама које послују на пограничним тржиштима широм света. На пограничним тржиштима налазе се земље које су у најранијим фазама политичког и економског развоја. Они постоје за разлику од економија у настајању, у које спадају земље које су постигле значајан напредак у спровођењу програма економских реформи, помажући отварању домаћег тржишта и повећању економског раста. Иако погранична тржишта представљају много инвестицијског ризика, њих карактерише и младолико становништво и могућност брзог економског раста.
Иако су можда прилично ризична, гранична тржишта имају младе људе и могућност брзог економског раста.
Ево три ЕТФ-а са широко заснованом изложеношћу граничним тржиштима - иСхарес МСЦИ Фронтиер 100 ЕТФ (ФМ), Инвесцо Фронтиер Маркетс ЕТФ (ФРН) и Глобал Кс Нект Емергинг & Фронтиер ЕТФ (ЕМФМ). Ако није другачије назначено, сви подаци важе од 14. јануара 2020. године.
Кључне Такеаваис
- Постоје ЕТФ-ови који инвеститорима нуде изложеност компанијама које послују на пограничним тржиштима - земљама у најранијим фазама политичког и економског развоја. ИСхарес МСЦИ Фронтиер 100 ЕТФ је највеће и најликвидније гранично тржиште доступно ЕТФ-у. Инвесцо Фронтиер Маркетс ЕТФ прати БНИ Меллон Нев Фронтиер Индек који се састоји од граничних тржишних залиха са депозитним листићима на берзама у САД-у и на ЛСЕ. Глобал Кс Нект Емергинг & Фронтиер ЕТФ настоји да се усклади са резултатима индекса Солацтиве Нект Емергинг & Фронтиер који прати перформансе пограничног тржишта и мањих удјела на тржиштима у настајању.
ИСхарес МСЦИ Фронтиер 100 ЕТФ
ИСхарес МСЦИ Фронтиер 100 ЕТФ покренут је у септембру 2012. године ради праћења индекса МСЦИ Фронтиер Маркетс 100, који мери перформансе око 100 највећих и најликвиднијих пограничних тржишних акција на свету. Власнички удјели су пондерирани према тржишној капитализацији слободне флоте. Овај индекс представља подскуп ширег индекса тржишних улагања МСЦИ Фронтиер Маркетс, који прати 253 акције малих и средњих и великих ограничења у 28 земаља са пограничним тржиштем - индекс који покрива 99% тржишне капитализације слободног флота прилагођеног у свакој. заступљена земља.
ФМ је највеће и најликвидније расположиво тржиште ЕТФ-а на граници. Фонд има више од 519 милиона долара нето имовине и 103 удјела. Коефицијент трошкова фонда је 0, 79%.
Када је реч о географској изложености, више од половине имовине фонда додељено је само три државе - Кувајту са 28, 22%, Вијетнаму 11, 43% и Аргентини 11, 02%. ЕТФ се снажно нагиње ка залихама финансијских услуга, које чине 53, 12% имовине фонда. Залихе комуникацијских услуга распоређене су на 15, 38%, а слиједе залихе потрошачких спајалица на 7, 43% и залихе некретнина са 6, 82%. Првих пет удела и њихова пондера су:
- Национална банка Кувајта: 11, 84% АХЛИ Уједињена банка: 6, 58% Кувајтска финансијска кућа: 5, 22% Сафарицом: 4, 75% Итиссалат Ал Магхриб Сте СА: 4, 61%
ФМ је подмашио своју референтну вредност, са 17, 47% једногодишњим повратом, 2, 57 петогодишњег поврата. Фонд је вратио 6, 36% од свог оснивања.
Инвесцо Фронтиер Маркетс ЕТФ
Покренут у јуну 2008. године, Инвесцо Фронтиер Маркетс ЕТФ прати инвестиционе перформансе БНИ Меллон Нев Фронтиер индекса. Овај индекс сачињавају превасходно граничне тржишне акције које имају депозитне листе за пријем на берзама у Сједињеним Државама или на Лондонској берзи (ЛСЕ). Залихе на берзама у прекограничним тржиштима такође могу бити укључене у индекс ако испуњавају потребе тржишне капитализације и обима трговања.
ФРН има нето имовину од око 63, 9 милиона долара и 54 удела. Фонд има омјер нето расхода од 0, 70%.
Власништво је распоређено у неколико земаља, а прва три су Нигерија са 14, 96%, Аргентина са 14, 94% и Кенија са 11, 35%. Слично као у ФМ-у, ФРН доминирају акције финансијских услуга које добијају издвајање од 39, 05%. Залихе материјала се издвајају на 13, 04%, потрошачко дискреционо право 11, 75%, а комуникационе услуге 10, 92%. Првих пет удела у фонду су:
- МерцадоЛибре: 10, 79% КАЗ Минерали ПЛЦ: 9, 5% Банк Мусцат САОГ: 7, 84% Цопа Холдингс СА: 7, 7% Сафарицом ПЛЦ: 5, 83%
Као и ФМ, овај фонд је такође подмашио свој референтни индекс, са 20-64% једногодишњим приносом, 3, 58% петогодишњим приносом. Вратило се -1, 79% од почетка.
Глобал Кс Нект Емергинг & Фронтиер ЕТФ
Глобал Кс Нект Емергинг & Фронтиер ЕТФ настоји да се усклади са резултатима улагања индекса Солацтиве Нект Емергинг & Фронтиер. Овај индекс креиран је за праћење перформанси акција у земљама на пограничном тржишту и мањим тржиштима у настајању. Да би одржао фокус на мањим економијама, индекс искључује капитал из шест највећих земаља у успону - Бразила, Русије, Индије, Кине, Јужне Кореје и Тајвана. Дакле, иако је његов обим много шири од горе описаних ЕТФ-ова на граници, ЕМФМ остаје занимљива алтернатива за инвеститоре заинтересоване за изложеност мање развијеним тржиштима.
Фонд има 18, 5 милиона УСД нето имовине уложене у 198 акција од 30. септембра 2019. ЕМФМ има омјер расхода од 0, 55%.
Од 30. септембра 2019. године око 75% активе фонда додељено је капиталима на тржиштима у настајању, а преостала имовина се улаже на гранична тржишта. Главна географска издвајања за погранична тржишта укључују Тајланд са 10, 52%, Индонезију са 9, 9% и Саудијску Арабију са 9, 38%. Подјела сектора обухвата залихе финансијских услуга од 29, 47%, а слиједе комуникацијске услуге 16, 61%, а потрошачки пакети 13, 96%. Пет најбољих фондова фонда укључују:
- Насперс: 2, 23% Национална банка Кувајта: 2, 14% Валмарт де Мексико: 2, 01% Мобилне телекомуникације: 1, 92% Телекомуникаси Индонезија: 1, 91%
ЕМФМ је подмакао свој референтни индекс. Вратило се 6, 05% у једној години, -0, 13% за пет година, и -1, 01% од почетка.
