Део ружичасте слике повезан са пензионисањем је узбуђење љубљења због опроштаја од месечне хипотеке - под претпоставком да ћете је отплатити до тада. У посљедње вријеме дошло је до помака у размишљању због којег многи финансијски планери сугерирају да пензионери и даље носе хипотеку у пензију и цијелу њену пензију. Реинвестирајте новац од свог основног капитала и одједном ћете имати млаз нових прихода, чинећи ваше златне године мало златнијима.
Па, може бити неких недостатака. Ношење хипотеке у пензији може бити добра идеја у одређеним ситуацијама, али сигурно није решење за све величине за све веће пензионе приходе.
Кључне Такеаваис
- Преношење хипотеке у пензију омогућава појединцима да искористе додатни ток прихода тако што ће инвестирати капитал из куће. Друга корист је та што је камата на хипотеку неопорезива. С друге стране, поврат улагања може бити променљив док су захтеви за плаћање хипотеке фиксни. Дугорочно, диверзифицирани портфељ требао би пружити веће приносе од стамбених некретнина.
Не можете јести свој дом
Основни концепт за узимање зајма за власнички капитал је "не можете јести свој дом." Будући да ваш боравак не доноси приходе, капитал куће је бескористан ако га не позајмите. Историјски гледано, дугорочно, куће пружају стопе поврата. испод оних правилно разграниченог портфеља улагања. Будући да капитал куће обично чини значајан део нето пензије, он може сигурно послужити као повлачење прихода, раста нето вредности и укупног квалитета живота у пензији.
Ношење хипотеке за време пензионисања може бити проблематично ако су приноси од улагања променљиви, што доводи до проблема са плаћањем хипотеке или нелагодности повезаних са ношењем велике количине дуга током пада тржишта.
Дакле, логично, следећи корак би био премештање имовине из куће узимајући хипотеку и уложити новац у хартије од вредности које би требало да надмаше трошак хипотеке након опорезивања, чиме би се дугорочно повећала нето вредност и ваш новчани ток у кратком року. Поред тога, инвестиције попут већине узајамних фондова и фондова којима се тргује на берзи (ЕТФ) лако се ликвидирају и могу се продати у комаду како би се задовољиле додатне потребе за потрошњом.
Све ово звучи сјајно, али није тако једноставно: Сваки пут када уведете више полуга у своје финансије, има много ствари које морате размотрити. Које су предности и недостаци ове стратегије?
Предности преношења хипотеке у пензију
Правилно диверзифицирани инвестициони портфељ требао би дугорочно надмашити стамбене некретнине. Немојте се заваравати повратима некретнина током последњег десетљећа или тако нешто. Стамбене некретнине историјски пружају једноцифрену годишњу стопу приноса, док разнолики портфолији имају тенденцију много бољег током дугорочног периода и оправдано би се очекивало да ће то наставити у будућности. Друго, камата на хипотеке је неопорезива, што може послужити за минимизирање трошкова коришћења овог облика полуге, повећавајући поврат улагања од хартија од вредности које купујете.
Коначно, са аспекта улагања, једну имовину би се могло сматрати потпуно недиверзификованом, што је лоша вест ако садржи значајан део ваше нето вредности. Диверзификација је од суштинског значаја за одржавање не само финансијске стабилности већ и мира ума.
Слабости преношења хипотеке у пензију
Упркос потенцијалним користима, ова стратегија такође може имати неке непријатне споредне ефекте. Као што је већ споменуто, преузимање хипотеке је други облик полуге. Кориштењем ове стратегије учинковито повећавате укупну изложеност имовине како бисте укључили не само кућу него и додатна улагања. Ваша укупна изложеност ризику је повећана и ваш финансијски живот постаје много сложенији. Надаље, приход који добијете од своје инвестиције ће варирати. Дуго флуктуације према доле могу бити застрашујуће и тешко управљати.
Надаље, Закон о порезу на смањење пореза и радних мјеста из 2017. донекле је ублажио предност одбитка. Порески обвезници сада могу одбити камате само на 750.000 УСД квалифициране стамбене хипотеке (што је пад од милион долара). Актом се такође укида одбитак за камате исплаћене на зајмове и депозите кредита, осим ако се не користе за куповину, изградњу или значајно побољшање куће осигуравајући финансирање.
Повраћај улагања вс хипотеке
Други важан фактор који треба имати на уму је да поврат улагања може у кратком року бити веома променљив, док хипотеке имају тенденцију да буду фиксне природе. Разумно је очекивати временске периоде када ваш портфељ у великој мери премаши трошкове хипотеке. То би могло значајно нарушити вашу финансијску основу и потенцијално угрозити вашу будућу способност да пратите плаћања. Ова варијабилност такође може угрозити ваш душевни мир. Ако се уплашите током пада на тржишту, можете реаговати тако да тапнете у свој портфељ како бисте отплатили хипотеку и тако себи ускратили користи од опоравка својих улагања. Ако се то догоди, заправо бисте на крају скренули штету са своје нето вриједности, умјесто да је повећавате. Важно је не подцењивати узнемирујући психолошки утицај полуге.
Постоји много објективних финансијских фактора које требате узети у обзир да бисте утврдили предности ове стратегије у вашој финансијској ситуацији. Иако неки финансијски планери могу давати исте савете широм света, ова стратегија никако није прикладна за све.
Најважније је размотрити колики ће бити укупни трошак камате јер ће то бити препрека коју ваш инвестициони портфељ мора превазићи да би био успешан. Фактори који утичу на то су врло једноставни и укључују вашу кредитну способност и порески оквир. Наравно, што је бољи ваш кредит, нижи ће бити укупни трошак камате. Поред тога, што је ваш порезни разред већи, то ће вам бити већа отплата пореза од отписа камата.
Дотицање домаћег капитала током пензије
Прво што треба да урадите јесте да разговарате са кредитним службеником и рачуновођом да утврдите укупне трошкове камате - без пореске олакшице - који ће вам рећи колико ваш инвестициони портфељ треба да зарадите да бисте платили трошкове камате од хипотека. Затим треба да се обратите свом инвестицијском саветнику да разговарате о победи над овом инвестицијском препреком, што доводи до другог низа разматрања.
Познавање ваше жељене стопе поврата је довољно једноставно, али да ли можете разумно постићи стопу поврата или толерисати потребни ризик је друга прича. Генерално гледано, пребијање трошкова хипотеке захтева већу алокацију акција, што може довести до знатних количина нестабилности портфеља. Искрено, већина пензионера вероватно није вољна да прихвати такве нивое волатилности, поготово јер имају мање времена да преброде успоне и падове на тржишту. Други фактор који треба узети у обзир је да се већина финансијских саветника ослања на историјске просеке за процену будућег приноса портфеља. Другим речима, немојте се у потпуности ослонити на очекивања од повратка.
И на крају, последње велико разматрање је одређивање процента укупне нето вредности коју представља ваш дом. Што већи постотак нето вриједности вашег дома представља, важнија постаје та одлука.
На пример, ако ваша нето вредност износи два милиона долара, а ваш дом представља само 200.000 УСД, ова дискусија тешко вреди труда, јер ће нето маргинални добитак од ове стратегије минимално утицати на вашу нето вредност. Међутим, ако ваша нето вредност износи 400.000 и 200.000 УСД ово долази из вашег дома, онда ова дискусија поприма дубоко значење у вашем финансијском планирању. Ова стратегија има мање утицаја и вероватно мање привлачне за некога ко је богат него некога ко је сиромашан.
Доња граница
Никада није добра идеја слепо прихватити савет, чак и ако то долази из уста финансијског планера. Сигурност преношења хипотеке у пензију зависи од различитих фактора. Ова гаранција није гарантована за успех и може значајно да закомплицира ваш финансијски живот. Најважније је да је полуга мач с два оштрица и може имати тешке финансијске посљедице за умировљеника.
