Узајамни фонд без оптерећења: преглед
Узајамни фондови често су категорисани према начину на који се терет наплаћује купцу. Узајамни фонд састоји се од папира хартија од вредности којим управља компанија за управљање инвестицијама. Узајамни фондови могу свакодневним инвеститорима омогућити приступ диверзификацији, стратегијама и професионалном управљању какве обично не би могли добити без скале постигнуте спајањем новца. Фирма која нуди фонд користи приступ обједињеном инвестирању фонда за улагање у хартије од вредности које одговарају стратегији инвестирања фонда, као што је наведено у његовом проспекту.
Као и већина ствари у животу, постоје накнаде и провизије повезане узајамним фондовима. Неки узајамни фондови имаће накнаду за продају која се зове оптерећење. Супротно томе, други фондови себе продају на тржиште без оптерећења, што значи да не наплаћују накнаду за продају.
Терет је само једна од накнада које се морају узети у обзир приликом улагања у узајамни фонд. Накнада може бити неопходно зло након свега што професионално руковођење треба платити, али они могу постати извор негативног поврата.
Такође, накнаде наплаћене узајамним фондовима могу бити контроверзне када је у питању где иду те накнаде: плаћање менаџерима улагања, трговцима или провизијама брокерима.
Кључне Такеаваис
- Уложени фондови су узајамни фондови који наплаћују накнаду за продају или провизију. Неоптерећени фондови обично не наплаћују накнаду за продају или провизију, све док свој новац улажете у одређеном периоду, често пет година. Продајне накнаде смањују уложени новац, који једном када се узму у обзир сложене камате могу бити значајне.
Упути узајамни фонд
Узајамни фонд за терет наплаћује накнаду за продају или провизију за купљене акције. Ова накнада може бити проценат од износа који улажете, или може бити паушална накнада, зависно од пружаоца узајамног фонда.
На пример, ако бисте уложили 1.000 долара у узајамни фонд са 5% оптерећења, заправо бисте уложили само 950 долара, а преосталих 50 долара компанији би требало да да провизија. Накнада се надокнађује продајном посреднику, попут брокера, финансијског планера или инвестиционог саветника, за његово време и стручност у одабиру одговарајућег фонда за инвеститора. Постоји неколико врста оптерећења с којима се инвеститор може сусрести.
- Предња оптерећења, која се такође називају акције класе А, једнократна је накнада коју инвеститор плаћа приликом куповине акција фонда. Резервни терет или акције класе Б наплаћују једнократну накнаду која се плаћа приликом откупа или продаје, деонице вашег узајамног фонда. Нивои наплате основног капитала, познати и као акције класе Ц, наплаћују се годишње и износиће фиксни проценат од имовине фонда.
Терет је само једна од накнада које могу утицати на инвеститора узајамног фонда. Нека оптерећења ће се плаћати из имовине узајамног фонда и умањиће приносе који ће бити подељени инвеститору.
Узајамни фонд без оптерећења
Узајамни фонд без оптерећења значи да неће бити наплате продаје када инвеститор купи акције или када прода своје акције. Међутим, то не значи да апсолутно никаква накнада неће бити наплаћена.
Фонд може да се пласира на тржиште без оптерећења ако наплаћују мање него што је Регулаторно тијело за финансијску индустрију (ФИНРА) дозволило трошкове 12-1б. Иако ова средства не наплаћују накнаду за продају унапред или уназад, могу се надокнадити наплатом других накнада. Најбољи начин за утврђивање трошкова је читање проспекта фонда.
Фирма за управљање ће платити све трошкове на основу дневне нето вредности фонда (НАВ) из имовине узајамног фонда без оптерећења. Овај начин плаћања утиче на инвеститора када добију мању расподелу.
Такође, могу постојати ограничења у откупу дионица без оптерећења. Дионице у фонду без оптерећења могу се продати или откупити тек након одређеног периода. Они који су продати раније платиће накнаду - али ако сте дугорочни инвеститор, нема потребе да се бринете.
Средства без оптерећења често се продају преко инвестиционе компаније, а не преко треће компаније за продају. Међутим, неке компаније, попут банака или брокера, могу наплаћивати сопствене таксе за руковање трансакцијама трећих узајамних фондова.
Већина људи препоручује да покушате уопште да избегну пуњење средстава. Многе студије су показале да обе врсте узајамних фондова нуде исти поврат, али средства за учитавање вам наплаћују провизију. Иако се провизија може чинити као мала једнократна накнада, губитак сложеног поврата током година може бити значајан.
