Преглед садржаја
- БГСТКС
- ФБАЛКС
- Поређење ВГСТКС и ФБАЛКС
Уравнотежени фонд је узајамни фонд који садржи компоненту акција, компоненту обвезница и понекад компоненту тржишта новца у једном портфељу. Генерално, ови фондови се држе релативно фиксне комбинације акција и обвезница. Њихова удјела су избалансирана између капитала и дуга са њиховим циљем између раста и прихода. Отуда и њихов назив "уравнотежен".
Уравнотежени фондови су усмерени према инвеститорима који траже мешавину сигурности, прихода и скромног апрецијације капитала с излагањем и расту и вредности. Инвеститори који желе диверзификацију у додјели средстава могу сматрати ова средства атрактивним јер успостављају равнотежу између дугорочног апрецијације капитала и очувања капитала. Поред тога, пружајући приход кроз активе за исплату дивиденди и инструменте са фиксним дохотком, ове инвестиције обично имају много нижу колебљивост од чистих стратегија раста.
Постоје стотине узајамних фондова који се уклапају у ову категорију комбинираних вриједности и раста. Иако многи од ових фондова имају сличне профиле, неки се истичу по дуготрајности и доследности приноса. Најбољи фондови у овој групи такође нуде ниске омјере трошкова, тимове за управљање квалитетом и ограничен промет имовине. Следи анализа два привлачна фонда из ове категорије који имају дуге, успешне резултате.
Кључне Такеаваис
- Избалансирани фондови пружају инвеститорима портфељ распоређен међу залихе раста и вредности, као и компоненту обвезница. Овај микс омогућава смањени ризик и већу диверзификацију, што желе многи инвеститори. Овде смо размотрили само два популарна избора међу многим уравнотеженим фондовима које инвеститори могу да бирају.
Акције Вангуард СТАР Инвеститор (ВГСТКС)
Дионице инвеститора Вангуард СТАР („ВГСТКС“) део су категорије умјерене алокације породице Вангуард фондова. Фонд је почео да тргује 29. марта 1985, а Морнингстар је добио оцену од четири звездице у временском оквиру три, пет и десет година. ВГСТКС је структуриран као фонд фондова, што значи да инвестира у друге Вангуардове узајамне фондове. Она тражи разноврстан приступ инвестирању и распоређује 60 до 70% своје имовине у узајамне фондове који улажу у акције, 20 до 30% своје имовине у фондове који улажу у обвезнице и 10 до 20% на фондове који улажу укратко -рочни инструменти са фиксним приходом. ВГСТКС има минималну потребну почетну инвестицију од 1.000 УСД и нето коефицијент трошкова 0, 31%. Фонд је остварио надпросечне приносе током више временских хоризоната.
Трогодишњи поврат инвеститора заузео је 27. место међу 861 фондовима рангираним у овом временском периоду, док је заузео 25. место током петогодишњег периода међу 745 фондова који су укључени као вршњаци. Десетогодишњи приноси фонда заузели су 22. место од укупно 500 фондова у својој категорији. Морнингстар је ВГСТКС оценио као просечан ризик за своју категорију у временском хоризонту од три, пет и десет година. ВГСТКС-ом управља Виллиам Цолеман, који се Вангуард-у придружио 2006. године, а фонд је почео управљати 2013. С обзиром да фонд распоређује средства у друге Вангуард-ове узајамне фондове, инвеститори добијају користи од диверзификације ризика међу неколико менаџера са различитим стратегијама.
Фиделити Баланцед Фунд (ФБАЛКС)
Фиделити Баланцед Фунд („ФБАЛКС“) спада у категорију умерених алокација породице Фиделити фондова. Фонд је добио оцену Морнингстар са пет звездица током трогодишњег временског периода и оцену од четири звездице у временском оквиру од пет и 10 година. Његова стратегија је усмеравање прихода и капиталних добитака уз истовремено умјерено ризиковање. ФБАЛКС улаже отприлике 60% своје имовине у акције, а остатак у хартије од вредности са фиксним приходом, укључујући дужничке хартије од вредности високог приноса. Фонд додељује најмање 25% укупне имовине вишим траншама хартија од вредности са фиксним приходом, укључујући повлаштене акције. ФБАЛКС, који је почео са трговањем 6. новембра 1986, има годишњи омјер трошкова од 0, 53% и минимално потребно почетно улагање од 2500 долара. Попут ВГСТКС-а, он је имао изузетно добар рад током више временских оквира у односу на вршњачку групу.
Трогодишњи приноси фонда сврстали су се на шесто место међу 861 фондовима рангираним у овом временском периоду. Његов петогодишњи учинак нашао се на деветом месту међу 745 фондова у својој категорији. Фонд је остварио 17. највећу 10-годишњу стопу од 500 фондова рангираних у својој категорији. Тобиас Вело је главни менаџер фонда од 14. новембра 2011.
Поређење ВГСТКС и ФБАЛКС
Као и већина инвестиција у индекс, умерени алокацијски фондови идеални су за дугорочне инвеститоре који купују и држе. Средња средства за алокацију омогућавају инвеститорима да искористе користи и од раста и од улагања у вредности без временских циклуса пословања. И ВГСТКС и ФБАЛКС су атрактивне могућности у овој категорији и имају различите снаге. С обзиром да је ВГСТКС фонд средстава, инвеститори имају користи од диверзификације из различитих стилова управљања, које ФБАЛКС не нуди. Поред тога, ВГСТКС има ниже накнаде од ФБАЛКС-а. Међутим, ФБАЛКС је имао нешто бољи учинак од ВГСТКС-а и током средњег и дужег временског оквира. Два фонда имају сличне стратегије алокације, што доноси одлуку између њих врло близак позив.
