Шта је серија 4?
Серија 4 је лиценца за испит и хартије од вредности која даје власнику право да надзире продајно особље и питања поштовања правила. Обухвата теме као што су стратегије опција, опције девизних опција и опорезивање. Пре полагања испита Сериес 4, кандидат мора имати лиценцу Сериес 7.
Кључне Такеаваис
- Испит Сериес 4 даје лиценцу онима који прођу да надгледају опције продаје и трговинског особља. Тест спонзорира ФИНРА и покрива и основна знања о трговању опцијама као и теме о усаглашености и етичности. Серија 4 ће се често полагати тек након појединац је већ положио испит серије 6 или 7.
Разумевање серије 4
Испит серије 4, познат и као испит главних квалификованих регистрованих опција (ОП), врши Регулаторно тело за финансијску индустрију (ФИНРА). "Процењује компетенцију главног кандидата за опције на нивоу нивоа да обавља свој посао као регистровани директор опција", преноси ФИНРА. Тачније, усредсређен је на "правила и законске одредбе примењиве на надзорно управљање особљем опционог предузећа, рачуне и трговање, као и правила размене и прописе који се примењују на трговање опционим уговорима."
Покривене надзорне активности у серији 4 обухватају стварање тржишта, преписивање, усклађивање са прописима трговине и оглашавање:
- Опције капитала Казнене опције Опције девизних стопаИндекс опције Опције за државне и хипотекарне хартије од вредности
Структура и садржај испита серије 4
Испит серије 4 врши се рачунаром. Туториал о томе како полагати испит на рачунару који је приложен пре испита. Кандидати нису дозвољени никакав референтни материјал, већ им се даје папир за огреботине и основни електронски калкулатори (нека од питања испита могу укључивати и калкулације).
Испит се састоји од 135 питања са вишеструким избором (од којих је 10 необојено и насумично распоређено током целог теста) у шест области садржаја:
- Функција посла 1: Надзирање отварања нових рачуна (21 питање) Задатак функције 2: Надгледајте Опције налога Активности рачуна (25 питања) Функција посла 3: Надгледајте Опште опције трговања (30 питања) Функција посла 4: Надгледајте Опције комуникације (9 питања) Посао Функција 5: Примена праксе и поштовање регулаторних захтева (12 питања) Задаћа функција 6: Надгледати придружене особе и активности управљања особљем (28 питања)
Кандидати из Серије 4 имају три сата и 15 минута да испуне тест. За пролаз је потребан резултат од 72%. Не постоји казна за нагађање, па би кандидат требао одговорити на свако питање. За више информација о тесту, погледајте ФИНРА Регистеред Оптионс (Главни регистар опција) Главни испит о квалификацији (ОП) серије 4 Садржај.
Пример 4 примера питања
Ови примери, које пружа ФИНРА, представљају уобичајене врсте питања и теме. Звездица означава тачан одговор.
Пример 1: Са широко заснованим индексом на 266, клијент уписује 1. фебруара 270 индекс позив на 2.75, пише 1. фебруара 260, ставио је на 2.25, купује 1. фебруара 275. позива на 1.25, а купује 1. фебруара 255. ставио је у 1. Шта је максимални потенцијални профит на овој позицији?
(А) 225 УСД
(Б) $ 275 *
(Ц) 500 УСД
(Д) $ 725
Пример 2: Пут се сматра исплаћеним ако је тржишна цена основне хартије од вредности:
(А) једнака или већа од штрајкачке цене. *
(Б) нижа од цене штрајка.
(Ц) нижа од штрајкачке цене умањена за премију.
(Д) виша од штрајкачке цене умањена за премију.
Пример 3: Наведене опције капиталног капитала не би биле прилагођене за које од следећих радњи у основној гаранцији?
(А) Подјела 2 за 1
(Б) Подељена обрнута залиха 1 за 5
(Ц) Дивиденда акције од 5%
(Д) Готовинска дивиденда у износу од 0, 50 УСД *
