Мајор Мовес
Цијене сирове нафте наставиле су дивљу вожњу док су се и потражња и потражња завртјели на тржишту робе.
Кренимо од бриге о снабдевању. Иако су чланице Организације земаља извозница нафте (ОПЕЦ) изгубиле део покрета на тржишту сирове нафте сада када Сједињене Државе производе толико сопствене сирове енергије својим дивним успешним напорима превара, Саудијска Арабија је и даље 800- фунта гориле на коју сви обраћају пажњу.
Овог викенда, Саудијска Арабија је објавила да су два њена танкера за нафту оштећена у саботажним нападима близу Хормузског тјеснаца - кључне тачке удара с Ираном док бродови излазе из Перзијског заљева. Напади нису довели до било каквих ванредних ситуација у окружењу, али су упутили ударне таласе кроз глобално тржиште сирове нафте јер су се трговци почели забрињавати како би испорука нафте из Саудијске Арабије могла бити поремећена јер трговински спорови између Сједињених Држава и Ирана ескалирају.
Када је снабдевање снабдевено или се очекује да би могло бити ограничено, цена сирове нафте има тенденцију повећања. Управо то смо видели раним јутарњим трговањем. Сирова нафта је драматично експлодирала у два налета, у тренутку отварања звона на берзи на Валл Стреету. Међутим, брза поскупљења била су само почетни салдо у данашњој волатилности сирове нафте. Чим се отворила берза, цене сирове нафте почеле су да се повлаче.
Да бисмо разумели зашто, сада морамо да размотримо забринутост потражње. Требало је неколико дана да се Кина освети повећању тарифа Трумпове администрације, али одмазда је то учинила. Кина је повећала тарифе на 60 милијарди америчке робе на 25%, почев од 1. јуна, да би се ускладила са новим америчким тарифама. Како се трговински рат између Сједињених Држава и Кине појачава, трговци су забринути да ће се глобална економија успорити. Успоравање глобалне економије не само да ће спријечити раст прихода предузећа, већ ће и умањити потражњу за сировом нафтом.
Потражња за сировом нафтом повећава се када се економија шири, јер све више људи има посла до којих треба возити; већи број људи има новац да потроши на нове аутомобиле, авионска путовања и робу коју је потребно испоручити широм света и широм земље; а све више потрошача, предузећа и влада имају тенденцију да троше више на изградњу - што повећава употребу транспортне и грађевинске опреме на фосилна горива.
Супротно се дешава када економија почне да успорава или се смањује. Потражња за сиром нафтом опада. Када потражња опада или се очекује да потенцијално опадне, цена сирове нафте има тенденцију смањења. Управо то смо видели после отварања звона. Сирова нафта је изгубила позицију већину дана јер су се трговци бринули да би на потражњу могао утицати ескалирајући трговински рат.
Тренутно се чини да забринутост потражње превазилази забринутост у вези са понудом на тржишту сирове нафте, али то би се могло променити ако тензије ескалирају између Сједињених Држава и Ирана или ако се Сједињене Државе и Кина међусобно одлуче да деескалишу своје трговинске преговоре.
С&П 500
С&П 500 данас је разочарао трговце пробијајући се испод подршке на 2.816, 94. Овај ниво послужио је као отпор док се индекс консолидовао крајем 2018. и поново крајем фебруара и почетком марта ове године. Гледао сам овај ниво питајући се да ли ће то бити подршка, али није било довољно биковске одлучности.
За разлику од последња два трговинска дана прошле недеље, бикови се нису враћали на тржиште у последњим сатима како би индекс потиснуо на своје најниже нивое. Уместо тога, С&П 500 затворио се 2, 41% на 2.811, 87, само неколико бодова изнад свог дневног минимума од 2.801, 43.
Као и на сваком медвјеђем потезу који изазива подршку, гледаћу да ли да уторак генерише дан који следи или одмарање. Све није изгубљено. Прерано је за вјеровати у критике Хеннија Пеннија да „небо пада“. Да видимо како се обликује остатак недеље.
:
Како ОПЕЦ (и не-ОПЕЦ) производња утиче на цене нафте
ОПЕЦ вс САД: Ко контролише цене нафте?
2 залихе нафте добит ће се из ОПЕЦ производње
Показатељи ризика - злато
Као потврду колико су нервозни трговци на Валл Стреету у јеку повећања тарифа Трумпове администрације и одмазде Кине, цијена злата данас пуцала изнад 1300 долара за унцу. Овај потез је значајан не само зато што је највећи једнодневни биковски потез у злату од 19. фебруара, већ и зато што поништава главу и рамена медведји преокрет који је племенити метал завршио 16. априла.
Активира комплетан узорак главе и рамена када пропадну испод нивоа цене која служи као деколте дезена. Супротно томе, средства поништавају обрасце главе и рамена када се повуку изнад истог нивоа цена.
Злато се у почетку срушило испод растућег нивоа цена који је пре неколико недеља послужио као деколтеа на 1.290 долара. Ово је поставило циљ цене од ~ 1, 223 долара за пад злата на основу висине највишег дела главе и рамена. Данас се злато пробило изнад истог узлазног нивоа цена на 1.294 долара да би поништио медвједички сигнал трговања и циљ.
На злато се гледа као на сигурно уточиште - средство које има бољи учинак у периодима економске или тржишне несигурности. Како се реторика трговинског рата између Сједињених Држава и Кине појачава, потражите све већи број трговаца који купују злато док желе диверзификовати своје портфеље како би се прилагодили повећању ризика.
:
Најповољнији начин за куповину злата: физичко злато или ЕТФ-ови?
Купујте злато будућности или одаберите залиху злата
Најбољи начини улагања у злато без да га држимо
Дно црта - стварност тоне у
Улазећи у викенд, већина трговаца се надала да ће повећање тарифе Трумпове администрације бити катализатор за приближавање Сједињених Држава и Кине трговинском споразуму. Те наде су пропале када је Кина најавила штрајк одмазде.
Иако прошли и садашњи број економских прихода и зарада и даље изгледа снажно, трговци почињу да се брину да би трговински рат могао негативно утицати на будуће економске и зараде. Ако ови страхови остану непроверени, могли бисмо видети С&П 500 назад испод 2.700 пре него што се месец угаси.
