ЈПМорган Цхасе & Цо. (ЈПМ) највећа је од четири банке "превелике да би пропале" новчане центре и једина је велика банка у Дов Јонес Индустриал Авераге. Акције су завршиле 2018. за 8, 7% у години и понудиле дивидендни принос од 3, 45%, рангирајући се као шеста најјефтинија акција међу Дов-ом 30.
ЈПМорган је, дакле, једна од осам дионица за које сматрам да су чланови „Догс оф Дов“ за 2019. Моја дефиниција „Догс оф Дов“ разликује се од конвенционалне мудрости. Рудник се састоји од осам акција са приносом дивиденде од најмање 3, 00% који су имали пад у односу на претходну годину. Данас је ЈП / МОО-ов однос П / Е 11, 48 са дивидендом од 3, 18%, наводе из Мацротрендса.
Овај банкарски гигант завршио је трећи квартал са укупном активом од 2.326 билиона долара, што представља 13, 2% целог банкарског система. Акција је завршила Бадњак на 92, 14 долара, попустила је на 91, 11 долара на Дан бокса, а затим се окупила за 10, 2 одсто, што је солидан добитак на територији тржишта медведа. Након затварања у среду од 100, 40 УСД, акције ЈПМорган-а су до 2019. године повећане за 2, 8% и налазе се на територији корекције за 15, 9% испод свог најдужег дневног максимума од 119, 33 долара, постављеног 27. фебруара.
Директор ЈПМорган Јамие Димон рекао је у разговору с Маријом Бартиромо да уски кредитни услови не представљају никакву бригу. Ако је то био случај, зашто је Цхасе у априлу 2018. подигао стопе за кредитне картице за 100 до 400 базних бодова, највише од повећања од 25 основице након сваког повећања стопа од стране Федералних резерви?
Још једна брига великих банака је исцрпљивање биланса Федералних резерви. Дана 2. јануара, биланс била је обележена на 4.058 билиона долара, што је мање од 442 милијарде долара од краја септембра 2017., када је износила 4, 5 билиона долара. Очекивало се да ће Фед у децембру потрошити 50 милијарди долара, али показало се да ће бити 30 милијарди долара. Да ли је то знак забринутости председавајућег Феда, Јероме Повелл? Инвеститори ће сазнати више данас поподне када се Повелл суочи са питањима Економског клуба из Вашингтона.
Мој позив за Фед: Верујем да ће ФОМЦ повећати стопу савезних фондова у јуну и поново у децембру, да би достигао "неутрално" 2, 75% до 3, 00%. Одлив биланса вероватно ће варирати између 30 и 50 милијарди УСД месечно.
ЈПМорган је једна од најважнијих компоненти Дов-а 30, јер је прва компанија у просеку која је пријавила зараду за њен квартал који је завршен у децембру. Аналитичари очекују да ће банка пријавити зараду по акцији (ЕПС) од 2, 22 долара. ЈПМорган је побеђивао ЕПС процене 12 узастопних тромесечја. Чак и уз ово искуство, победа зараде не резултира увек позитивном реакцијом цене акција.
Након што је министар финансија Стевен Мнуцхин у недељу, 23. децембра, разговарао са генералним директорима главних банака, акције ЈПМорган-а су се кретале само са 91, 11 долара 26. децембра. Ово је била прилика да акције купим по слабости до мог годишњег нивоа вредности за 2018. годину $ 93, 20. Ове године показујем годишње ризичне нивое од 102, 64 УСД, што може да ограничи напредак путем извештаја о заради.
Дневни графикон за ЈПМорган
МетаСтоцк Ксенитх
Дневни графикон за ЈПМорган показује да су залихе биле испод „крста смрти“ од 12. новембра, када је 50-дневни једноставни покретни просек пао испод 200-дневног једноставног покретног просека, што указује да су пред нама ниже цене. Када је испод овог негативног обрасца, стратегија трговања је продати снагу 200-дневном једноставном покретном просеку, који је тестиран 3. децембра када је просек био 111, 47 долара.
Акција је поставила свој највиши максимум од 119, 33 долара 27. фебруара, а затим је 20. септембра поставила секундарни максимум од 119, 24 долара, што се може сматрати двоструким врхом. Четири хоризонталне линије изнад цене акције су мој годишњи, месечни, полугодишњи и квартални ниво ризика од 102, 64, 106, 56, 110, 75 и 114, 39 долара, респективно.
Седмични графикон за ЈПМорган
МетаСтоцк Ксенитх
Седмични графикон за ЈПМорган биће надграђен на позитиван ако се акција затвори у петак изнад свог петонедељног модификованог покретног просека од 101, 98 долара. Без ове позитивне вредности, акција има ризик од 200-недељног једноставног покретног просека или „преусмеривања на средњу вредност“ од 84, 42 долара. Овај „преокрет до средње вредности“ последњи је пут тестиран у недељи 12. фебруара 2016. године, када је просек износио 54, 44 долара. Предвиђа се да ће се полагано стохастичко читање 12 к 3 к 3 ове недеље попети на 24, 95, у односу на 19, 14, 4. јануара, и да ће се повећати изнад прага од 20, 00.
С обзиром на ове графиконе и анализе, инвеститори би требало да буду стрпљиви са додавањем дугачких позиција с обзиром на ризик за "преокрет на средину". Ако сте купили залихе на мојој годишњој вредности за 2018. годину од 93, 20 УСД, смањите залихе снаге на мој годишњи ризик из 2019. године на 102, 64 УСД. Дугорочнији ниво куповине је 200-недељни једноставан покретни просек од 84, 42 долара. Мој ризични ниво у јануару је 106, 56 долара, а ниво полугодишњег ризика 100, 75 долара.
