Шта је хибридни фонд
Хибридни фонд је инвестициони фонд који карактерише диверзификација између две или више класа имовине. Ова средства обично улажу у комбинацију акција и обвезница. Такође могу бити познати и као средства за расподелу имовине.
Кључне Такеаваис
- Хибридни фонд је класификација узајамног фонда или ЕТФ-а која улаже у различите врсте имовине или класе имовине да би се произвео разноврстан портфељ. Балансирани фондови, који обично поседују 60% акција и 40% обвезнице, су чест пример хибридног фонда. Мешани фондови, који мешају раст и вредности залиха, су још један пример хибридног фонда.
Разумевање хибридних фондова
Хибридни фондови нуде инвеститорима разноврстан портфељ. Израз хибрид означава да стратегија фонда укључује улагања у више класа имовине. Уопштено, то такође може значити да фонд користи алтернативни приступ мешовитог управљања.
Хибридни фондови су обично познати као фондови за доделу средстава. На инвестиционом тржишту средства за расподелу имовине могу се користити у многе сврхе. Ова средства нуде инвеститорима могућност улагања у више класа имовине кроз један фонд.
Хибридни фондови су се развили из примене савремене теорије портфеља у управљању фондовима. Ова средства могу понудити различите нивое толеранције на ризик у распону од конзервативног до умјереног и агресивног.
- Уравнотежени фондови су такође врста хибридног фонда. Уравнотежени фондови често прате стандардни део размене имовине као што је 60/40. Циљни датумски фондови или фондови животног циклуса такође се уклапају у хибридну категорију. Ова средства улажу у више класа имовине ради диверзификације. Циљни датумски фондови варирају од стандардних хибридних фондова по томе што њихови делови портфеља започињу агресивнијом расподјелом и прогресивним ребалансом до конзервативнијим издвајањем за употребу до одређеног датума коришћења. Мешани фонд (или мешани фонд) је врста узајамног фонда капитала То укључује комбинацију вредности и залиха раста. Ова средства инвеститорима нуде диверзификацију међу овим популарним стиловима улагања у једном портфељу.
У свим случајевима, хибридни фондови укључују мало комбинације две или више класа имовине. У циљаним и уравнотеженим финансијским фондовима, алокације ће обично остати у фиксном односу. У фондовима који циљају одређени датум коришћења, удео мешавине средстава ће се временом мењати. У свим фондовима, менаџер за инвестиције може активно управљати појединачним улозима у оквиру сваке категорије имовине како би реаговао на променљиве тржишне услове и потенцијалне могућности повећања капитала
Примери хибридних фондова
Менаџери инвестиција нуде широк спектар опција за хибридне фондове. Испод су два примера.
Вангуард балансирани индексни фонд (ВБИНКС)
Овај фонд има салдо 60/40 међу акцијама и обвезницама. Дионички портфељ настоји да реплицира индекс укупног тржишта у САД-у ЦРСП. Дио обвезничког портфеља настоји реплицирати амерички Блоомберг Барцлаис агрегатни индекс прилагођен флоат. Коефицијент трошкова фонда је 0, 19%.
Т. Рове Прице Пенцинг 2060 Фунд (ТРРЛКС)
Фонд Т. Рове Прице Ретиремент 2060 је хибридни циљни фонд. Од октобра 2017. имао је 86% портфеља у акцијама и отприлике 11% у обвезницама. Фонд користи приступ фондовном фонду са 19% портфеља у фонду раста. Коефицијент трошкова фонда је 0, 74%.
