Будући да компанија Цомцаст Цорп. (ЦМЦСА) није у току за имовину 21ст Центури Фок (ФОКСА) и да ли је понуда за Ски још увек отворена, кабловски оператер ће можда желети да усвоји своје улоге у сопственој деоници индустрије и откупу.
То је објавила компанија МоффеттНатхансон са Валл Стреета која је случај направила у истраживачкој ноти клијентима ове недеље. "Цабле иде стварно добро, а ипак Цомцаст даје свој најбољи ниво да постане нешто друго него компанија каблова", написао је МоффеттНатхансон у биљешци о истраживању у четвртак (26. јула). Будући да је Цомцаст још увек фокусиран на диверзификацију ван кабловских компанија, компанија са Валл Стреета предложила је инвеститорима да свој поглед усмере на ривалског Цхартер Цоммуницатионс Инц. (ЦХТР). „Па како је то иронично? Најбољи начин да се одиграју Цомцаст-ови снажни резултати… је куповина чартера. “(Погледајте више: Цомцаст Дропс Бид фор Фок, Цединг то Диснеи.)
Цомцаст удара на ЕПС предњој страни за К2
Фирма на Валл Стреету била је приморана да изнесе тај аргумент који представља јак показатељ за Цомцаст у другом кварталу. Кабловски оператер са седиштем у Филаделфији пријавио је зараду од 3, 22 милијарде долара или 0, 69 долара за удео у другом кварталу. Ако изузме трошкове, ЕПС је стигао са 0, 69 долара по акцији, надмашивши процену ЕПС-а на Валл Стреету од 0, 60 долара по акцији. Приход је повећан за 2, 1% на 21, 7 милијарди УСД, пре него што је тражено Валл Стреет од 21, 9 милијарди. Цомцаст је саопштио да је за три месеца која су завршена у јуну додало 260.000 корисника интернета, што је за 49% скок у односу на годину дана раније. Приход од широкопојасне мреже повећан је за 9, 3% у односу на исти период претходне године. Цомцаст је такође открио да има слободан новчани ток од 4, 3 милијарде долара. Током другог тромесечја изгубили су претплатнике за видео снимке.
"Далеко од тога што би Цомцаст требало да одвоји диверзификацију, основни кабловски посао је заправо далеко бољи посао него што му тренутне процене дају заслугу", написао је МоффеттНатхансон у напомени о истраживању. Цхартер може бити привлачна за инвеститоре, с обзиром да су акције ове године смањене за око 18%, а Цомцаст-ове акције више од 5%. Тренутна вредност Барронове повезивне хартије од вредности око 65 милијарди долара.
МоффеттНатхансон не очекује да Цомцаст преузме свој савет
Ипак, упркос сугестији МоффеттНатхансон-а, фирма не мисли да ће Цомцаст давати свој савет док следи Ски. (Погледајте више: Цомцаст повећава своју понуду за Ски на 34ББ.) Уместо да потрази још један садржај у облику Ски-а, залагао се за откуп акција. "Снажни темељи на каблу и даље ће заузети позадину Цомцаст-ове амбиције за Ски", написао је МоффеттНатхансон у ноти, према Барроновим. „Цомцаст-ову понуду за Ски у 14к Ебитда је немогуће оправдати насупрот увек доступној алтернативи куповине залиха по ономе што је сада мање од 7к ЕБИТДА… што је многоструко више за нас, што изгледа превише мало.“
