Многи инвеститори анализирају акције на основу њихових основа - као што су њихови приходи, процена вредности или трендови у индустрији - али основни фактори се не одражавају увек на тржишној цени. Техничка анализа настоји да предвиди кретање цена испитивањем историјских података, углавном цене и обима.
Помаже трговцима и инвеститорима да се снађу у размаку између интринзичне вредности и тржишне цене коришћењем техника попут статистичке анализе и економије понашања. Техничка анализа помаже трговцима да упуте што се највјероватније може догодити с обзиром на прошле информације. Већина инвеститора користи и техничку и фундаменталну анализу за доношење одлука.
Изаберите прави приступ
Постоје два начина да се приступи техничкој анализи: приступ одоздо према горе и одоздо према горе. Често ће краткорочни трговци имати приступ одоздо према горе, а дугорочни инвеститори ће приступити одоздо према горе.
- Одозго. Приступ одоздо према горе је макроекономска анализа која преиспитује укупну економију пре него што се фокусира на појединачне хартије од вредности. Трговац би се прво фокусирао на економије, затим секторе, а затим и компаније у случају акција. Трговци који користе овај приступ фокусирају се на краткорочни добитак, за разлику од дугорочног вредновања. На пример, трговац може да буде заинтересован за акције које су проистекле из 50-дневног покретног просека као прилику за куповину. Одоздо према горе. Приступ одоздо према горе фокусиран је на појединачне залихе, за разлику од макроекономског погледа. То укључује анализу залиха која је у основи занимљива за потенцијалне улазне и излазне точке. На пример, инвеститор може да пронађе подцењене залихе у силазном тренду и користи техничку анализу да идентификује одређену тачку уласка када се акција може смањити. Они траже вредност у својим одлукама и намеравају дугорочно да размотре своје пословање. (За повезано читање погледајте: Објашњено улагање одоздо према горе и одоздо нагоре .)
Поред ових разматрања, различите врсте трговаца могу радије користити различите облике техничке анализе. Дневни трговци могу користити једноставне индикаторе трендова и волумена да би донијели одлуке, док трговци љуљачки или положаји могу преферирати шеме дијаграма и техничке показатеље. Трговци који развијају аутоматизоване алгоритме могу имати потпуно различите захтеве који користе комбинацију индикатора волумена и техничких показатеља за покретање доношења одлука.
Стратегије техничке анализе за почетнике
Како започети
Постоји пет основних корака за започињање техничке анализе.
1. Идентификујте стратегију техничке анализе или развијте систем трговања.
Први корак је идентификација стратегије или развој трговинског система. На пример, почетник трговац може се одлучити да слиједи покретну просјечну цроссовер стратегију, гдје ће пратити два помична просјека (50 и 200 дана) у одређеном кретању цијена дионица.
За ову стратегију, ако краткорочни 50-дневни помични просек пређе дугорочни помични просек од 200 дана, указује на тренд раста цена и генерише сигнал за куповину. Супротно је за сигнал продаје. (За више информација погледајте: 4 Уобичајене стратегије активног трговања .)
2. Идентификујте трговачке хартије од вредности које одговарају техничкој стратегији.
Неће све акције или хартије од вредности одговарати горњој стратегији, што је идеално за високо ликвидне и нестабилне акције уместо неликвидних или стабилних акција. Различите залихе или уговори такође могу захтевати различите изборе параметара - у овом случају различити клизни просеци као 15-дневни и 50-дневни помични просек.
3. Пронађите прави брокерски рачун за извршење трговине.
Набавите прави трговачки рачун који подржава изабрану врсту осигурања (нпр. Обичне акције, залихе новца, фјучерс, опције итд.). Требало би да нуди потребну функционалност за праћење и праћење одабраних техничких показатеља, а да притом држи трошкове ниским да се не би појео профит. За горњу стратегију би функционирао основни рачун са покретним средствима на графиконима са свећама.
4. Изаберите интерфејс да бисте пратили и пратили трговање.
Трговци могу захтевати различите нивое функционалности у зависности од њихове стратегије. На пример, дневним трговцима биће потребан рачун марже који пружа приступ котацијама нивоа ИИ и видљивост произвођача стварања на тржишту. Али за наш горњи пример, основни рачун може бити пожељнији као опција нижег трошка.
5. Идентифицирајте све остале апликације које су можда потребне за проведбу стратегије.
Можда постоје и друге функције које су потребне за максимизирање перформанси. Неки трговци могу захтевати обавештења о мобилним уређајима или приступ трговању у покрету, док други могу да користе аутоматизоване трговинске системе да изврше трансакције у њихово име. (За више информација погледајте: Најбољи софтвер за техничку анализу за трговање .)
Савети и фактори ризика
Трговање може бити изазовно, што значи да је важно да домаћи радите изнад горе наведених тачака. Нека друга кључна разматрања укључују:
- Разумевање основа и логике која стоји иза техничке анализе. Потврђивање стратегија трговања да бисте видели како би их извели у прошлости. Практицирање трговања на демо рачуну пре него што се уложи реални капитал. Имајте на уму ограничења техничке анализе како бисте избегли скупе неуспехе и изненађења. Будите промишљени и флексибилни о скалабилности и будућим захтевима. Покушајте да процените карактеристике трговинског рачуна захтевањем бесплатне пробне верзије. Почните с малим у почетку и проширите се како стекнете искуство.
Доња граница
Многи инвеститори користе и фундаменталну и техничку анализу приликом доношења одлука о инвестирању, јер техничка анализа помаже попунити празнине у знању. Развојем разумевања техничке анализе, трговци и инвеститори могу побољшати свој дугорочно прилагођени ризик, али важно је разумети и практиковати ове технике пре него што почине прави капитал да би избегли скупе грешке. (За сродна читања, погледајте: Мешање техничке и фундаменталне анализе .)
