Шта се намеће?
Наметање је појам који се односи на акт стављања таксе, пореза, пореза или дажбине на имовину или трансакцију на штету инвеститора. Увођење накнада је уобичајена пракса у већини инвестиционих производа и услуга и може се користити као средство за одбрану ране продаје или изласка из финансијске позиције.
Кључне Такеаваис
- Израз "наметнути" односи се на чин стављања таксе, намета, пореза или наплате на имовину или трансакцију на штету инвеститора. Наметање накнада је уобичајена пракса у већини инвестиционих производа и услуга и може се користити као средство за одбрану продаје или изласка из финансијске позиције. Највише таксе треба да се саопште инвеститорима пре куповине новог хартија од вредности или премештања средстава на начин који ће донети наплату неке врсте. Многе таксе се уводе не у време трансакцију, али уместо тога, прикупљају се на годишњем нивоу у проценту имовине или удела.
Разумевање наметања
Накнаде су неизбјежне, без обзира да ли сте мали малопродајни инвеститор или мултинационална инвестициона банка (ИБ). Отприлике свака финансијска услуга укључује уплату странци која помаже да се олакша трансакција.
Већина накнада треба да се саопшти инвеститорима пре куповине новог хартија од вредности или премештања средстава на начин који ће донети неку врсту наплате. Многе таксе се намећу не у време трансакције, већ се намећу на годишњем нивоу као проценат имовине или удела.
Врсте накнада инвеститорима
Инвеститори могу свој новац да раде на различите начине. Неки радије пуштају да неко други, попут инвестицијског саветника, преузме потпуну контролу над својим капиталом. Други би могли да имају идеју у коју врсту имовине желе да уложе и одакле одлуче да повере менаџеру фонда да у њихово име одабере одговарајуће хартије од вредности. Алтернативно, постоје и они који се одлуче за потпуно „уради сам“ („уради сам“), преузимајући задатак одабира појединачних дионица да улажу сами путем брокерског рачуна.
Наравно, што више инвеститора преузима одлуке, више ће их морати платити. Спољна стручност стиже на цену, мада то не значи да је одлазак на соло увек много јефтинији подухват.
Саветник за инвестиције
Инвеститорима који желе да неко други управља својим капиталом обично се наплаћује проценат од укупне управљане имовине. Ове накнаде, које имају тенденцију да се разликују у зависности од величине рачуна и портфеља, понекад се могу делимично финансирати доларима који се одбијају за порез.
Обично се накнаде одузимају са рачуна сваки квартал. То значи да ако инвестицијски саветник наплати 1, 5% за сваких уложених 100.000 УСД, клијент са том судом под управом би плаћао 375 УСД свака три месеца.
Инвестициони фонд
Узајамни фондови, професионално управљана инвестицијска возила која окупљају новац бројних инвеститора за куповину портфеља хартија од вредности, коштати новац за покретање. Очекује се да ће инвеститори који силазе овом рутом уложити помоћ како би покрили ове оперативне трошкове, који се углавном састоје од управних и административних накнада плаћање онога што је познато као омјер трошкова (ЕР).
ЕР, који се израчунава дељењем оперативних трошкова узајамног фонда са просечном укупном вредношћу долара за сву имовину у фонду, није представљен као рачун који се одмах плаћа и већ се одузима од поврата који инвеститор добије. Неки узајамни фондови такође додају накнаде и казне за рано повлачење као и провизију за њихово куповину или продају.
Накнаде варирају у зависности од врсте класе имовине у коју је фонд уложен и нивоа управљања потребним за покретање портфеља. На пример, фондови који улажу у мале капке често намећу већу накнаду од оних која су специјализована за веће компаније. Разумљиво је да возила која се активно управљају такође намећу веће трошкове него пасивна, као што су индексни фондови.
Накнада за брокерске трансакције
Брокерски рачуни инвеститорима намећу накнаду за трансакцију сваки пут када купе или продају хартије од вредности. Ти трошкови, који се обично крећу од 5 до 50 УСД, подстичу инвеститоре на обављање већих послова и обично их натерају да два пута размисле о редовитом подешавању својих портфеља, чак и ако се попусти понекад нуде за редовне активности.
Посебна разматрања
Потрошачима се такође намеће неколико накнада за само управљање готовином на њиховим банковним рачунима.
Накнаде које намећу банке
Од финансијске кризе 2008. све више и више банака намеће накнаде на рачуне и трансакције клијената. Закон о реформи и заштити потрошача Додд-Франк Валл Стреет из 2010. године имплементирао је низ нових прописа и правила за финансијску индустрију, што је превело на више накнада за банкарске клијенте.
Дурбин амандман на Додд-Франк закон стављао је горњу границу накнада које банке могу наплатити трговцима за обраду дебитне картице куповине, што резултира још већим трошковима за власнике рачуна. Банке такође намећу накнаде на аутоматизованим продавачима (банкомати), јер провизије на банкоматима чине ове опције ван банкарства исплативије. Често банка која посједује банкомат намеће накнаду, а банка која је издала дебитну картицу клијента, ако је друга банка, намеће властиту накнаду. То може довести до укупног износа банкомата од 11 долара или више на неким локацијама.
Остале врсте накнада које банке могу да уведу укључују:
- Минималне накнаде за салдоНаплаћене накнада за депозитНаплата за поврата новца Годишње или месечне накнаде за одржавањеПривремене накнаде за затварање рачунаКомпанијске изјавеПостале накнаде за дебитне картицеНаплаћене поштарине Накнаде за уновчавање бодова накнаде Накнаде за коришћење хумане службе
Према Федералним резервама (Фед), банке могу наплаћивати накнаде за прекорачење рачуна од трансакција дебитним картицама само ако се корисник одлучи.
Велике банке, оне са имовином од 50 милијарди долара или више, наплаћују највише накнада јер су мање ефикасне од мањих банака и морају да плаћају више да би водиле заједничке рачуне на депозиту по виђењу. Све више клијенти одлучују да избјегну наметање већине накнада банкарством са мањим банкама у заједници или кредитним синдикатима.
