Улагачи који траже залихе нафте који могу напредовати усред предвиђања за равне цијене нафте у 2019. години требали би размотрити куповину акција компанија укључујући произвођаче енергије Пионеер Натурал Ресоурцес (ПКСД) и Цимарек Енерги Цо. (КСЕЦ), као и компаније за пружање енергетских услуга Кеане Гроуп Инц. (ФРАЦ) и ПроПетро Холдинг Цорп. (ПУМП), наводи се у последњем истраживачком извештају компаније Стифел. Аналитичари сматрају да су све ове четири компаније позициониране за велике обрнутости. Стифел преферира веће компаније са нафтом и гасом са капитализацијом, попут истраживачких и производних залиха Пионеер и Цимарек, који се сматрају бољим за постизање резултата на слабијем енергетском тржишту. У међувремену, компаније попут Кеане-а и ПроПетро-а, истакнуте су као снажна, „америчка имена која су довела довршетак“, с обзиром на то да обављају посљедњи посао који је укључен у производњу нових бушотина за нафту, у производњу по Баррону.
4 Нафтне залихе које могу напредовати
· Пионирски природни ресурси (ПКСД)
· Цимарек Енерги Цо. (КСЕЦ)
· Кеане Гроуп Инц. (ФРАЦ)
· ПроПетро Холдинг Цорп. (ПУМП)
Након непостојане године за нафту 2018, у којој је цена робе пала од скоро 50% са 77 долара за барел на 42 долара за барел од октобра до децембра, ове године изгледа да ће бити мирнија за ову индустрију. Сектор за избор енергије СПДР ЕТФ (КСЛЕ) је порастао за 11, 2% у односу на прошлу годину (ИТД) у поређењу са 8, 1% добитка компаније С&П 500 у истом периоду.
Док се равне или падајуће цене нафте обично сматрају непривлачним за компаније попут рудара и произвођача енергије, с обзиром на то да су њихове цене акција нормално повезане са ценама роба, Стифел каже да је неколицина компанија изузетак.
Произвођачи нафте и гаса
Пионеер и Цимарек тргују са 50% попуста на своје историјске процене и без ниске финансијске полуге по Стифелу. Брокер очекује да ће акције Пионеер-а више него удвостручити од њихове тренутне цене како би достигли циљ од 12 месеци на 303 долара. Што се тиче Цимарека, Стифел-ов циљ од 174 долара подразумева више од 140% нагоре.
Нафтне услуге
Стифел-ов аналитичар Степхен Генгаро види прилику за инвеститоре да искористе све већи број бушотина које су „избушене, али недовршене“, назване ДУЦ. Ова појава је добра за пружаоце услуга пумпања под притиском, као што су ПроПетро и Кеане, за које очекује да ће порасти за одговарајућих 45% и 64% током 12 месеци.
ИМО 2020
Нова уредба под називом ИМО 2020 такође би могла утицати на индустрију, напомиње Стифел. Аналитичари указују да би инвеститори требали бити свјесни правила које смањује ниво сумпора дозвољеног у гориву из бункера које покрећу бродови, а које ће важити сљедеће године. Повећана потражња за бункером са нижим сумпором, производом додате вредности, имала би користи од рафинерија са седиштем у САД.
Велика петорка
Пет највећих светских нафтних компанија које се јавно тргују такође се добро сналази чак и у светлу слабих цена нафте по Блоомбергу. Еконн Мобил Цорп. (КСОМ), Роиал Дутцх Схелл (РДС.А), Цхеврон Цорп. (ЦВКС), Тотал СА (ТОТ) и БП плц (БП) сви су премашили консензусну процену зараде у првом кварталу, што указује на то да нови фокус на буре са најнижим трошковима, који могу претворити профит у периодима све веће нестабилности тржишта, показао се успешном тактиком.
„Људи се пробуде због чињенице да ове компаније могу да послују са ниском ценом нафте“, изјавио је аналитичар ЈПМорган Цхасе & Цо Цхристиан Малек у интервјуу за Блоомберг. "Ми и даље бичимо у групи."
Аналитичар ЈПМ истакао је неколико надобудних покретача за нафтне играче, укључујући високе нивое готовине у игри и највиши ниво комбинованог новчаног тока Биг Фиве-а у најмање осам година. Мање значај који се придаје резервама нафте такође је помогао нафтним компанијама, доказујући да оне могу са мање више. Остала позитивна ветра укључују активно смањење утјецаја у индустрији и побољшање поврата капитала.
Гледајући унапред
Стифел-ове залихе нафте доказују чињеницу да ће проницљиви инвеститор и даље бити под јаким радарима, чак и у индустрији са слабим макро трендовима. Аналитичари упозоравају да ће, ако инвеститори сачекају да цене нафте порасту пре него што уложе у индустрију, можда пропустити део вредности овог сектора.
